人民銀行、銀保監會階段性放寬部分城市首套住房貸款利率下限

按照今年5月15日中國人民銀行、中國銀行保險監督管理委員會發布的《關于調整差別化住房信貸政策有關問題的通知》，對于貸款購買普通自住房的居民家庭，首套住房商業性個人住房貸款利率下限調整為不低于相應期限貸款市場報價利率減20個基點，由此，目前市場上首套房貸利率下限最低可以到4.1%。而按最新的政策原則，符合條件的城市可自主決定階段性維持、下調或取消當地首套住房商業性個人住房貸款利率下限，也就是說4.1%的利率下限是可以突破的。

那么，這個突破下限能達到多少呢？顯而易見，底線還是要高于存款利率，畢竟銀行也不會做賠本生意。近期，各大國有銀行以及商業銀行先后發布公告下調存款利率。就目前來看，多數銀行1年期定期存款利率為1.85%，2年期的定期存款利率在2.15%至2.4%之間，3年期和5年期的定期存款利率分別為2.65%、2.7%。如果按照5年期定期存款利率在2.7~2.8%來計算，考慮到銀行的息差和手續費收益，房貸利率空間應該是在3%~4%之間。

在此情況下，就剛需人群而言，年底前可能是個較好的時間窗口期，可以適當注意下手時機了。

這個政策的出臺，雖然有一個限定條件，是“2022年6-8月份新建商品住宅銷售價格環比、同比均連續下降的城市”，才可以根據自己的情況來決定是否維持或者下調首套房貸款利率。但是這位實際上意味著貸款利率的放松，畢竟在今年的房地產市場局勢下，今年夏天房價和房地產銷售量沒有下降的城市可以說是鳳毛麟角，基本上大多數城市都符合這個條件。這個口子一開，或許意味著很多城市可以調低首套房利率吸引消費者了。

階段性放寬部分城市首套住層貸款利率下限應該是一個惠民的好舉措，但是仍然無法緩解房企資金流動性緊張所引發的各種違約的風險，而這個風險將波及銀行、信托和基金等公司，最終影響到部分理財產品的盈虧。